IoTeX上的DeFi 101：DEX、流动性挖矿与货币市场
在过去一年中，去中心化金融（DeFi）已经席卷全球，目前DeFi应用的总锁仓价值（TVL）接近2000亿美元。应IoTeX社区的强烈要求，我们一直在为一波即将在IoTeX上线的新DeFi应用做准备，其中包括DEX、流动性挖矿和货币市场。在我们朝着可信物联网的愿景迈进的过程中，我们迫不及待地想欢迎新的、创新的DeFi合作伙伴加入IoTeX网络。
IoTeX区块链的速度极快（5秒出块，交易即时确认），成本低廉（不到1美元可完成数千笔交易），并且可与以太坊、BSC、Polygon等顶级区块链实现互操作。这些特性使IoTeX成为DeFi的绝佳基础，而DeFi生态已经上线并准备快速增长：
- mimo是自2020年年中起就已在IoTeX上线的DEX，支持IOTX + XRC20 +跨链资产的去中心化交易。截至目前，mimo已支持30多种资产，并即将推出治理代币。
- Magic Land作为IoTeX上首个流动性挖矿平台最近上线，两天内TVL就达到了800万美元。新的流动性挖矿平台ZoomSwap和Firebird预计也将很快上线——每个平台都将拥有自己的治理代币。
在本篇博客中，我们将为大家概述IoTeX上的DeFi生态，并分享新用户的最佳实践建议。
IoTeX上多样化的DeFi形态
DeFi正日益发展壮大，以去中心化的方式复制传统金融行业。这种发展呈现出多种形态——下面我们将概述DEX、流动性挖矿和货币市场。我们也强烈建议您阅读我们最近发布的博客，了解可用于在探索新DeFi项目时保持安全的新型透明度/审计工具。
DEX - 流动性提供者
去中心化交易所（DEX，例如mimo）是自动做市商（AMM），负责管理流动性池——流动性提供者（“LP”）将代币对存入“资金池”以赚取利息，从而汇聚资产。交易者可以在资金池内进行代币兑换，并支付通常约为交易量0.3%的手续费，这些费用按比例分配给各个LP。随着资金池内代币的交易，AMM会重新调整池中代币的供应/比例；因此，LP存在被称为无常损失的风险，所有LP都应对此有所了解。LP在资金池中的份额以“LP代币”计价——用户可随时将LP代币兑换回最初存入的代币，从而提取自己在资金池中的份额。这些LP代币还可以质押到流动性挖矿平台中以赚取额外利息。
流动性挖矿
流动性挖矿平台（例如MagicLand、Zoomswap）使用户能够质押和出借代币，以换取其他代币形式的收益。简而言之，流动性挖矿激励DEX的LP将其LP代币质押到新的流动性挖矿资金池中。农民（Farmer）将获得利息作为提供流动性的回报，但在提取LP代币之前不会获得任何LP奖励。流动性挖矿平台通常以年化收益率（APY）来计算各个矿池的预期回报，即在一年内考虑复利因素后的回报率。流动性挖矿平台在每个区块中都会释放固定数量的奖励，这些奖励按比例分配给所有存入LP代币的用户——随着更多LP代币被存入某个流动性挖矿平台，每个矿工的APY也会相应下降。
货币市场
货币市场（例如Aave、Curve）使用户能够借贷加密资产。与银行贷款类似，出借人通过暂时放弃资产所有权来赚取利息，而借款人则通过支付利息来暂时持有某项资产。出借人向市场提供流动性以赚取利息，而借款人则需抵押资产并支付利息以借入资产。根据资产的供需情况，借贷利率会有所波动。我们期待着IoTeX上首批货币市场的到来！
接下来会怎样？
在未来几个月里，我们计划将包括DeFi蓝筹项目在内的多种新项目引入IoTeX网络。我们已经与一批令人兴奋的新合作伙伴就DeFi与现实世界设备的交叉领域——我们称之为#MachineFi——进行了富有前景的探讨。我们迫不及待想分享我们一直在筹备的成果。
DeFi仍处于起步阶段，新项目可能较为复杂，并为借款人、出借人和交易者都带来财务风险。在探索IoTeX上的DeFi时，我们强烈建议您参考我们的DeFi透明度/审计工具，以及其他公开可用的工具，例如无常损失计算器和流动性挖矿排名网站。尤其需要注意的是，由于智能合约中存在漏洞，DeFi内外的任何新项目都可能遭受黑客攻击和欺诈。请务必只使用经过审计且值得信赖的DeFi项目——祝您在IoTeX上愉快地体验DeFi！
关于IoTeX
IoTeX成立于2017年，是一个开源平台，致力于构建可信物联网——一个开放的生态系统，让所有“事物”——人类、机器、企业和DApp——都能以信任和隐私为基础进行交互。IoTeX拥有一支由30多位顶尖研究科学家和工程师组成的全球团队作为支持，将区块链、安全硬件和机密计算相结合，以赋能下一代物联网设备、网络和经济体系。IoTeX将通过“逐块连接物理世界”，助力构建未来的去中心化经济。